Фондовый рынок идей
Спонсор месяца - Буржуй ваш - таблетки наши. Конверт просто улётный! GlavMed.com
Сайт дня (как попасть) - bishelp.ru
Хочу немного развить вчерашний пост, но немного в другом ключе - а именно параллели между фондовом рынке и "рынком идей". Подтолкнула меня к этому фраза из книги (Against Gods), которую я сейчас дочитываю. Фраза была примерно следующая - "Когда инвесторы выбирают акции, они не считают, что все акции являются равноценными. Они исходят из предположения, кто какие-то акции недооценены и могут принести им значительный доход, а некоторые наоборот - переоценены".
Прочтение этой фразы сразу же подтолкнуло меня на аналогию с идеями - ведь выбирая идеи мы зачастую исходим примерно из тех же соображений, что "не все идеи одинаково полезны". И, чем больше я об этом размышлял, тем больше аналогий между идеями и фондовым рынком приходило мне в голову.
Первая совершенно очевидная аналогия это надувание пузырей и операции pump and dump (когда цены на акции компаний-пустышек искусственно раздуваются, продаются инвесторам за бешенные деньги, а потом выясняется, что компания ничего не стоит). Когда мне было лет 11 (то есть в районе 90 года) я отчетливо помню, как были популярны книги про аутотренинг и хатха-йогу. Уверен, что эти книги существуют до сих пор - вот только ажиотажа такого нет. То же самое с НЛП - где-то году так в 94 знание НЛП было маркером "продвинутого человека". Сейчас ровно наоборот - любой, кто произносит "НЛП", говорит что-то вроде "привет, я глупое блондинко".
Поведение некоторых "провайдеров идей" очень похоже на мотивацию брокерских компаний, для которых главное - чтобы клиент совершал как можно больше транзакций. Устал от НЛП? Вот тебе Новый Код. Надоел Новый Код? Попробуй DHE. Надоело (дискредитировало себя) и это, и то? Ща придумаем что-то еще.
В некотором смысле дутые и "перегретые идеи" можно шортить, как и акции. Это прекрасно продемонстрировал Нассим Талеб, который достаточно долго утверждал, что представления о риске и его "менеджменте" в современной экономической теории - абсолютно ложные. Дополнительный бонус в "шортении идей" состоит в том, что вам совершенно не обязательно знать "как правильно". Вам достаточно знать, что человеке ошибочно принимает собственные заблуждение за истину - это одно позволяет вам делать более точные прогнозы, чем он сам. Привожу канонический пример - Человек А считает, что СПИД можно вылечить клеем Момент. Вы знаете, что это чушь. При этом вы не знаете, как лечить СПИД, но уверены, что клей Момент тут не поможет. В результате вы, которые НЕ знает, как лечить СПИД в состоянии дать гораздо более точный прогноз (больной умрет), чем человек А, который так же не знает, как лечить СПИД, но считает, что он знает.
Следующая интересная аналогия это диверсификации или концентрация идей. Уоррен Баффетт, которому задали этот же вопрос, дал наилучший (по моему мнению) ответ. Когда его спросили, согласен ли он с тем, что для "рядового инвестора" выгодней всего диверсифицированный портфель/индексный фонд, то он ответил, что для рядового инвестора - да. Однако сам он предпочитает обратное - предельную концентрацию и объясняет это следующим образом. Индекс содержит акции всех компаний - отличных, средних и убогих. Если вы не в состоянии найти отличные - то диверсификация работает на вас, защищает от ошибок. Однако, если на рынке есть 200 отличных компаний и вы точно можете идентифицировать 10 или 20 из них - то совершенно идиотично не купить на все деньги эти самые 10-20 великолепных компаний, а сознательно разбавить их посредственными, которые будут только снижать доход.
В плане идей эта дихотомия продолжает существовать. С одной стороны весьма здраво звучить идея научиться всему, чему только можно - скалолазанью, испанскому, вышиванию крестиком, холотропному дыханию, С ++, японской кухне, айкидо, жонглированию, игре на гитаре, собачьим стрижкам и так далее. Чем больше, тем лучше - никогда не знаешь, что тебе пригодиться. С другой стороны - одной единственной правильной идеи достаточно для того, чтобы заработать деньги, остаться в истории и получать колоссальное интеллектуальное удовольствие от своей жизни.
Можно, при желании, найти параллели между процессом IPO и распространением идей. Деятельность разного рода бизнес-тренеров очень похоже на эпоху бума доткомов, когда основатели компаний и брокерские фирмы скидывали акции публике, получая нехилые доходы и перекладывая риски ( и убытки) полностью на плечи других. То, что бизнес-гуру получают свои доходы не от созданного ими на основе своих принципов бизнеса или бизнесов, а от "рассказывания принципов" за деньги (будь то в виде книги, семинара или консультации) напоминает мне именно это (доходы мне - риски вам). Однако и на рынке идей случаются свои Гуглы - под этим я понимают раннюю адоптацию новой идеи и понимание важности ее. В науке такое не редкость.
Ну и закончить линию аналогий логично было бы фразой "stay out of the market" - не иди в рынок. Эквивалентом тут является не выбор идей из предложенного, а генерация собственных. Я понимаю, что на эта аналогия уже начинает расходиться с реальностью - если не быть инвестированным в рынок очень даже просто, быть полностью неподверженым влиянию идей извне или полагаться исключительно на собственные идеи для решения проблем - нереально. Однако та часть аналогии, что держится, это сравнение фондового рыка с казино (где бенефициар - заведение) и фактом, что идеи зачастую пропагандируются с целью влиять на людей (их создателями или популяризаторами).
Я так же прошу вас не воспринимать аналогии между идеями и фондовом рынком буквально - то, что есть что-то общее, не значит, что это явления одного порядка (очень красивые аналогии часто являются очень ложными). С другой стороны польза от аналогий (когда она есть) состоит в том, что они упрощают процесс понимания чего-то. Так что если этот пост натолкнет кого-то на некую ценную мысль или понимание чего-то - мое дело сделано.
Свежие заказы на ВотИменно.Ру
Необходимо доменное имя для автомобильного блога
Виртуальный детектив - Домен
Название бюро юридических и бухгалтерских услуг (НЕ ДОМЕН)
Нужно доменное имя для тематической социальной сети. (см. Подробное описание! Важно!)
Название/домен для нового портала о недвижимости
Спонсор месяца - Буржуй ваш - таблетки наши. Конверт просто улётный! GlavMed.com
Сайт дня (как попасть) - bishelp.ru
Хочу немного развить вчерашний пост, но немного в другом ключе - а именно параллели между фондовом рынке и "рынком идей". Подтолкнула меня к этому фраза из книги (Against Gods), которую я сейчас дочитываю. Фраза была примерно следующая - "Когда инвесторы выбирают акции, они не считают, что все акции являются равноценными. Они исходят из предположения, кто какие-то акции недооценены и могут принести им значительный доход, а некоторые наоборот - переоценены".
Прочтение этой фразы сразу же подтолкнуло меня на аналогию с идеями - ведь выбирая идеи мы зачастую исходим примерно из тех же соображений, что "не все идеи одинаково полезны". И, чем больше я об этом размышлял, тем больше аналогий между идеями и фондовым рынком приходило мне в голову.
Первая совершенно очевидная аналогия это надувание пузырей и операции pump and dump (когда цены на акции компаний-пустышек искусственно раздуваются, продаются инвесторам за бешенные деньги, а потом выясняется, что компания ничего не стоит). Когда мне было лет 11 (то есть в районе 90 года) я отчетливо помню, как были популярны книги про аутотренинг и хатха-йогу. Уверен, что эти книги существуют до сих пор - вот только ажиотажа такого нет. То же самое с НЛП - где-то году так в 94 знание НЛП было маркером "продвинутого человека". Сейчас ровно наоборот - любой, кто произносит "НЛП", говорит что-то вроде "привет, я глупое блондинко".
Поведение некоторых "провайдеров идей" очень похоже на мотивацию брокерских компаний, для которых главное - чтобы клиент совершал как можно больше транзакций. Устал от НЛП? Вот тебе Новый Код. Надоел Новый Код? Попробуй DHE. Надоело (дискредитировало себя) и это, и то? Ща придумаем что-то еще.
В некотором смысле дутые и "перегретые идеи" можно шортить, как и акции. Это прекрасно продемонстрировал Нассим Талеб, который достаточно долго утверждал, что представления о риске и его "менеджменте" в современной экономической теории - абсолютно ложные. Дополнительный бонус в "шортении идей" состоит в том, что вам совершенно не обязательно знать "как правильно". Вам достаточно знать, что человеке ошибочно принимает собственные заблуждение за истину - это одно позволяет вам делать более точные прогнозы, чем он сам. Привожу канонический пример - Человек А считает, что СПИД можно вылечить клеем Момент. Вы знаете, что это чушь. При этом вы не знаете, как лечить СПИД, но уверены, что клей Момент тут не поможет. В результате вы, которые НЕ знает, как лечить СПИД в состоянии дать гораздо более точный прогноз (больной умрет), чем человек А, который так же не знает, как лечить СПИД, но считает, что он знает.
Следующая интересная аналогия это диверсификации или концентрация идей. Уоррен Баффетт, которому задали этот же вопрос, дал наилучший (по моему мнению) ответ. Когда его спросили, согласен ли он с тем, что для "рядового инвестора" выгодней всего диверсифицированный портфель/индексный фонд, то он ответил, что для рядового инвестора - да. Однако сам он предпочитает обратное - предельную концентрацию и объясняет это следующим образом. Индекс содержит акции всех компаний - отличных, средних и убогих. Если вы не в состоянии найти отличные - то диверсификация работает на вас, защищает от ошибок. Однако, если на рынке есть 200 отличных компаний и вы точно можете идентифицировать 10 или 20 из них - то совершенно идиотично не купить на все деньги эти самые 10-20 великолепных компаний, а сознательно разбавить их посредственными, которые будут только снижать доход.
В плане идей эта дихотомия продолжает существовать. С одной стороны весьма здраво звучить идея научиться всему, чему только можно - скалолазанью, испанскому, вышиванию крестиком, холотропному дыханию, С ++, японской кухне, айкидо, жонглированию, игре на гитаре, собачьим стрижкам и так далее. Чем больше, тем лучше - никогда не знаешь, что тебе пригодиться. С другой стороны - одной единственной правильной идеи достаточно для того, чтобы заработать деньги, остаться в истории и получать колоссальное интеллектуальное удовольствие от своей жизни.
Можно, при желании, найти параллели между процессом IPO и распространением идей. Деятельность разного рода бизнес-тренеров очень похоже на эпоху бума доткомов, когда основатели компаний и брокерские фирмы скидывали акции публике, получая нехилые доходы и перекладывая риски ( и убытки) полностью на плечи других. То, что бизнес-гуру получают свои доходы не от созданного ими на основе своих принципов бизнеса или бизнесов, а от "рассказывания принципов" за деньги (будь то в виде книги, семинара или консультации) напоминает мне именно это (доходы мне - риски вам). Однако и на рынке идей случаются свои Гуглы - под этим я понимают раннюю адоптацию новой идеи и понимание важности ее. В науке такое не редкость.
Ну и закончить линию аналогий логично было бы фразой "stay out of the market" - не иди в рынок. Эквивалентом тут является не выбор идей из предложенного, а генерация собственных. Я понимаю, что на эта аналогия уже начинает расходиться с реальностью - если не быть инвестированным в рынок очень даже просто, быть полностью неподверженым влиянию идей извне или полагаться исключительно на собственные идеи для решения проблем - нереально. Однако та часть аналогии, что держится, это сравнение фондового рыка с казино (где бенефициар - заведение) и фактом, что идеи зачастую пропагандируются с целью влиять на людей (их создателями или популяризаторами).
Я так же прошу вас не воспринимать аналогии между идеями и фондовом рынком буквально - то, что есть что-то общее, не значит, что это явления одного порядка (очень красивые аналогии часто являются очень ложными). С другой стороны польза от аналогий (когда она есть) состоит в том, что они упрощают процесс понимания чего-то. Так что если этот пост натолкнет кого-то на некую ценную мысль или понимание чего-то - мое дело сделано.
Свежие заказы на ВотИменно.Ру
Необходимо доменное имя для автомобильного блога
Виртуальный детектив - Домен
Название бюро юридических и бухгалтерских услуг (НЕ ДОМЕН)
Нужно доменное имя для тематической социальной сети. (см. Подробное описание! Важно!)
Название/домен для нового портала о недвижимости
Спонсор месяца - Буржуй ваш - таблетки наши. Конверт просто улётный! GlavMed.com
posted by UncommonBusiness at 1:25 AM
5 Comments:
по теме вотименно.ру
доведите сервис до ума - заказы висят по полгода (клиентам по моему наплевать на копирайтеров) - они получают нормальные варианты и сваливают.
swqt
А можно поподробнее про Гуглы в мире идей? Пост, например, отдельный. :) Что в свое время считалось незначительным, но в итоге разраслось и даёт отличный результат? Как появляются, как выявляются такие идеи? Можно ли понять - человек одержимый какой-то идеей он будущий Белл, Даймлер, Гейтс или обычный сумасшедший?..
Но есть ведь хорошие, годные идеи. Как и компании. Вложение сил в которые принесет отдачу. Как определить - стоит ли вкладываться в идею. Какие признаки надежности идеи существуют? Как распределять свои усилия между идеями, чтобы получить лучший результат?
Однако та часть аналогии, что держится, это сравнение фондового рыка с казино (где бенефициар - заведение) и фактом, что идеи зачастую пропагандируются с целью влиять на людей (их создателями или популяризаторами).
Если ты ещё не читал, рекомендую прочитать "портрет Дориана Грея" Оскара Уайльда. Там, в том числе, лорд Генри "пропагандирует идеи с целью повлиять на Дориана Грея.
научиться всему, чему только можно - ...С++, японской кухне...Чем больше, тем лучше - никогда не знаешь, что тебе пригодиться.
Анекдот: Программиста спрашивают: - Как вам yдалось так быстро выучить английский язык?!! - Да,фигня какая. Они там почти все слова из С++ взяли.
Post a Comment
<< Home